ISLAMABAD: W poniedziałek rząd ogłosił, że podwyższył kwotę euroobligacji do 750 mln dolarów z 500 mln dolarów, korzystając z opcji zielonego buta w obliczu rosnących potrzeb walutowych kraju w związku z wyższym rachunkiem za import ropy naftowej w związku z wojną na Bliskim Wschodzie.
Opcja zielonego buta to rezerwa dotycząca nadmiernego przydziału, umożliwiająca pożyczkobiorcy pozyskanie dodatkowych środków przy tej samej stopie, jeśli popyt publiczny przekroczy oczekiwania.
„Po udanym powrocie na międzynarodowe rynki kapitałowe po czterech latach Pakistan zwiększył emisję euroobligacji do 750 mln dolarów, a dodatkowe 250 mln dolarów przekazał światowym inwestorom instytucjonalnym w ramach skorzystania z opcji zielonego buta” – stwierdziło Ministerstwo Finansów w oświadczeniu.
Khurram Schehzad, doradca ministra finansów, powiedział na platformie mediów społecznościowych X, że rozwój ten odzwierciedla „silniejszy niż oczekiwano popyt ze strony inwestorów, wzmacniający wiarę w perspektywy gospodarcze Pakistanu i ponowne wejście na rynek”.
Powiedział, że trzyletnia euroobligacja, której początkowo wycena wynosiła 500 mln dolarów, spotkała się z dużym zainteresowaniem na świecie, co umożliwiło rządowi zwiększenie udziału inwestorów.
Dodał, że rozwój ten odzwierciedla „silny popyt ze strony inwestorów i utrzymujący się apetyt”, „zwiększoną głębokość i płynność” krzywej dochodowości obligacji skarbowych Pakistanu oraz wzmocnił „ponowne zaangażowanie Pakistanu na światowych rynkach kapitałowych”.
„Napędzany rosnącym popytem inwestorów, zwiększenie skali zwiększa obecność Pakistanu na światowych rynkach kapitałowych, wzmacniając zaufanie do perspektyw gospodarczych kraju i ponownego wejścia na rynek, jednocześnie nadając dynamikę przyszłym emisjom w ramach programu globalnych obligacji średnioterminowych (GMTN)”, powiedział.
W zeszłym tygodniu rząd ogłosił, że zebrał 500 mln dolarów na międzynarodowym rynku kapitałowym za pośrednictwem euroobligacji, co stanowi pierwszą taką emisję od czterech lat.
Minister finansów Muhammad Aurangzeb określił rozwój sytuacji jako kulminację czteroletniej podróży i zasygnalizował, że gospodarka Pakistanu zmierza we właściwym kierunku. Podkreślił następnie, że było to „ogromne wotum zaufania” dla przywództwa Pakistanu i kierunku gospodarczego kraju. Poinformowane źródła podają, że euroobligacja oferowała stopę procentową wynoszącą 6,975% z terminem zapadalności w kwietniu 2029 r.
Oświadczenie nadeszło dzień po tym, jak Arabia Saudyjska oświadczyła, że rozszerza swój instrument wsparcia dla Pakistanu do 8 miliardów dolarów z 5 miliardów dolarów, przy czym pierwsza dodatkowa wypłata wyniesie 2 miliardy dolarów.
W sobotę Pakistan zwrócił 2 miliardy dolarów Zjednoczonym Emiratom Arabskim, które domagały się zwrotu 3,5 miliarda dolarów w ramach części wsparcia w zakresie finansowania zewnętrznego udzielonego w 2019 roku, aby pomóc ustabilizować bilans płatniczy Pakistanu.
Na początku tego miesiąca Pakistan spłacił także dług zagraniczny o wartości 1,43 miliarda dolarów, w tym euroobligację o wartości 1,3 miliarda dolarów z terminem zapadalności 8 kwietnia.
